Indexfonder: koncept och fördelar

Mer erfarna investerare, som redan har viss erfarenhet av aktiemarknaden, brukar försöka nya investeringsformler. Ett av dessa alternativ är indexfonder, som även kallas indexfonder. Dessa typer av fonder är baserade på premissen för replikera ett visst aktieindex. Vill du veta vad detta betyder? Fortsätt läsa!

Vad är indexfonder eller indexfonder?

Låt oss börja huset på taket. Det första vi måste göra är att förstå vad indexfonder eller indexfonder är. Det är viktigt att notera att detta är en passiv förvaltningsfond; det vill säga det kräver mindre aktivitet från investerarnas sida än aktivt förvaltade fonder. Därför att? Eftersom passivt förvaltade fonder inte strävar efter att överträffa den marknad där de verkar och hanteringen är enklare.

Strategin som därför följs i indexfonder är flytande på aktiemarknaden. När det önskade indexet har replikerats behöver fondförvaltaren bara hålla sig à jour med marknadsfluktuationer, men har redan gjort den initiala investeringen som bibehålls över tiden.

Med andra ord behöver investeraren inte ta ett proaktivt beslut om vilka tillgångar som ska investeras i eller hur mycket som ska allokeras till det, utan snarare strävar helt enkelt efter att få samma lönsamhet som erbjuds av själva indexet.

Vad betyder det att indexfonder följer andra index?

Grundfundamentet för indexfonder är repliken av aktiemarknadsindex, som IBEX 35. När vi pratar om att replikera andra index måste vi ta hänsyn till vad vi syftar på. Är om analysera hur själva indexet beter sigistället för att fokusera på marknadsutvecklingen. På så sätt kan du återge det mer troget, utan att leta efter en ökning av lönsamheten utöver vad marknaden erbjuder.

I denna mening bör det noteras att det finns två typer av allmänna repliker: den fysiska repliken och den syntetiska:

• fysisk replika: I detta fall, investeraren köper exakt samma värdepapper som utgör aktieindexet vald och i samma proportion. Därför behöver du inte göra några val, titta bara på vilka värden som finns och skaffa dem. Återgivningen är mer trogen, men kostnaden är högre.
• syntetisk replika: Denna typologi är något mer komplex. Istället för att köpa samma värdepapper, en tillgång förvärvas som simulerar indexets beteende. I allmänhet kontrakteras en derivatprodukt (swap) genom en investeringsbank. Det vill säga, istället för att köpa värdepapper, vi förvärvade åtagandet av en tredje enhet som kommer att betala oss lönsamheten som replikerar aktieindexet, i utbyte mot en provision. I det här fallet är risken lägre, eftersom den förvärvas direkt av banken som har åtagit sig att generera nämnda lönsamhet.

Hur skapar man en indexfond?

Låt oss föreställa oss att vi vill skapa en indexfond baserad på IBEX 35. För att skapa en indexfond är det nödvändigt analysera investerarprofil tidigare. Nästa sak vi bör göra är att analysera vilka företag som ingår i det indexet och i vilken andel. Efter, vi kommer att köpa exakt samma procent av varje, så vi får en dubblettversion av IBEX 35.

Efter dessa steg är allt vi bör göra återbalansera; det vill säga att balansera de tillgångar som utgör vår portfölj baserat på variationerna på marknaden att försöka hålla lönsamheten så hög som möjligt. Denna avkastning bör likna den som erbjuds av själva indexet om replikeringen har gjorts korrekt.

Fördelar med indexfonder jämfört med andra investeringsfonder

Bland de främsta fördelarna med investeringsfonder jämfört med andra med aktiv förvaltning lyfter vi fram följande:

• De Provisioner som dessa typer av fonder vanligtvis har är lägreeftersom det är färre förvaltningskostnader, vilket gör det billigare att investera i dessa fonder.
• Inget behov av att ha avancerad ekonomisk kunskap. Indexfondsinvesterare behöver inte ta beslut för vilka marknadskunskaper som är relevanta, eftersom de inte behöver välja hur mycket pengar de ska investera eller var. De måste helt enkelt ha goda analytiska färdigheter.
• Hanteringen är enklareeftersom du bara behöver granska beteendet på den replikerade marknaden med jämna mellanrum.
• investeringar är diversifierade: att replikera värdena som utgör ett index gör att vi kan investera i mer olika tillgångar, även om det vanligtvis är i mindre procentsatser än om vi investerat allt i en enskild tillgång.
• I det långa loppet, lönsamheten är vanligtvis högre, eftersom det i aktivt förvaltade fonder är mer komplext att slå marknadsavkastningen. Vi kan dock aldrig välja att ha mer lönsamhet än vad den här har.

Blanda inte ihop indexfonder med börshandlade fonder

Som vi har nämnt är indexfonder en typ av passivt förvaltade fonder, precis som börshandlade fonder eller ETF:er. Det finns dock viktiga skillnader mellan dem.

Det mest uppenbara är att i indexfonder, vi kan bara göra transaktioner en gång om dagen, alltid efter att marknaden har stängts. Å andra sidan tillåter ETF-fonder ändringar och operationer när som helst.

Dessutom, i händelse av att vi överför aktier från en fond till en annan, i de indexerade kommer vi att vara det befriad från att betala skatt, medan beskattning är obligatorisk i börshandlade fonder.

Slutligen ETF-fondavgifter De är vanligtvis lägre än indexfondernas, även om det beror på vilken bank de har kontrakt med.

Hur börjar man investera i indexfonder i Spanien?

Vill du investera i indexfonder finns det två alternativ för det. Du kan göra det på egen hand, i så fall är det intressant att ta till plattformar och portaler där du kan kontrollera värdet på de olika fonderna och förvaltarna. Eller också kan du göra det genom en automatisk investeringsförvaltare, allmänt känd som en robo-rådgivare, där du delegerar praktiskt taget all förvaltning av fonden.